05.04.202402:08 Аналитические обзоры Форекс: Обзор пары EUR/USD. 5 апреля. Два сценария на важную пятницу

Валютная пара EUR/USD в четверг продолжала большую часть дня восходящую коррекцию. Цена сутками ранее закрепилась выше скользящей средней линии, поэтому тенденция неожиданно сменилась на нисходящую. Еще вчера мы указывали, что рост европейской валюты полностью алогичный на этой неделе, а рынок опять принялся за старое – игнорирование всех новостей и отчетов, которые работают в пользу доллара. К примеру, в среду рынок проигнорировал сильный отчет ADP по изменению числа работников в частном секторе и не обратил никакого внимания на инфляцию в Евросоюзе, которая снизилась уже до 2,4% г/г. Стоит ли лишний раз напоминать, что чем быстрее и сильнее падает инфляция, тем ближе центральный банк к смягчению монетарной политики? А чем ближе банк к смягчению, тем большее давление должно оказываться на валюту, так как смягчение – это всегда негативный фактор для национальной денежной единицы.

Однако в данное время рынок вновь закрыл глаза на все эти факторы. Хочется верить, что мы наблюдаем в данное время просто техническую коррекцию, после завершения которой возобновится логичное и закономерное падение. Однако остается последний день на этой неделе, и макроэкономическая статистика из-за океана может спровоцировать практически любую реакцию рынка. Рассмотрим наиболее вероятные варианты в пятницу.

Вариант первый. Последние два дня мы наблюдали разгон перед очередным падением. Рынок понимает, что оснований покупать евровалюту сейчас нет, а ЕЦБ с высокой долей вероятности понизит ключевую ставку даже быстрее ФРС. Поэтому искусственно разогнал пару вверх перед новыми массовыми прдажами. Маркетмейкеры могут использовать текущие уровни для более выгодных коротких позиций. Тогда сегодня любые значения отчетов NonFarm Payrolls и безработицы спровоцируют только рост доллара, так как он уже достаточно сильно упал на этой неделе.

Вариант второй. В последние два дня мы наблюдали алогичный рост евровалюты и рынок намеревается его поддерживать и дальше. Тогда любые значения американской статистики по рынку труда и безработице могут спровоцировать максимум небольшое укрепление доллара. Если же они окажутся слабее прогнозов, то рынок получит новый повод для покупок пары EUR/USD.

Оба варианта, что называется, не привлекательные, так как оба предполагают алогичные движения. Поэтому в пятницу мы призываем к осторожности, потому что волатильность может существенно вырасти, а логики в движениях может быть крайне мало.

На 24-часовом ТФ цена вернулась в облако Ишимоку, но выше критической линии закрепиться пока не смогла. Есть надежда на то, что последует отскок с возобновлением нисходящего тренда, который все еще сохраняется. Однако преодоление линии Киджун-сен, которая пролегает на уровне 1,0856 укажет на продолжение роста европейской валюты. В этом случае нисходящий тренд может даже отмениться. Однако мы все же считаем, что падение пары возобновится. То есть будет реализован первый из предложенных выше вариантов.

Средняя волатильность валютной пары евро/доллар за последние 5 торговых дней по состоянию на 5 апреля составляет 56 пунктов и характеризуется как средняя. На этой неделе волатильность выше, чем на прошлой неделе, из-за большого количества важных публикаций в США и ЕС, но ненамного. Мы ожидаем движение пары между уровнями 1,0806 и 1,0918 в пятницу. Старший канал линейной регрессии направлен вбок, но глобальная нисходящая тенденция все еще сохраняется. Индикатор CCI не заходил в последнее время в экстремальные области.

Ближайшие уровни поддержки:

S1 – 1,0834;

S2 – 1,0803;

S3 – 1,0773.

Ближайшие уровни сопротивления:

R1 – 1,0864;

R2 – 1,0895;

R3 – 1,0925.

Советуем ознакомиться с другими статьями автора:

Обзор пары GBP/USD. 5 апреля. К Банку Англии падает доверие, но к фунту стерлингов – нет.

Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 5 апреля.

Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 5 апреля.

Торговые рекомендации:

Пара EUR/USD закрепилась выше скользящей средней линии. Однако движение явно коррекционное, поэтому мы считаем, что нужно ждать новых сигналов на продажу с целями 1,0742 и 1,0712. Мы ожидаем падения к 7-му уровню, а в перспективе нескольких месяцев – и к уровню 1,0200. После достаточно длительного роста пары(который мы считаем коррекцией), мы не видим оснований рассматривать длинные позиции. Даже при закреплении цены выше мувинга. Волатильность не самая низкая в данное время, но она оставляет желать лучшего.

Пояснения к иллюстрациям:

Каналы линейной регрессии помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный;

Скользящая средняя линия (настройки 20,0, smoothed) определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю;

Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций;

Уровни волатильности (красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности;

Индикатор CCI – его заход в область перепроданности (ниже -250) или в область перекупленности (выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.