03.09.202410:20 Аналитические обзоры Форекс: Рынок готовится к масштабному ралли (есть вероятность локального снижения пары EUR/USD и роста цены на золото)

В понедельник активность на мировых финансовых рынках была довольно низкой из-за отсутствия по причине выходного, праздничного дня в Штатах, значительного количества американских инвесторов, но уже сегодня следует ожидать оживления и динамизма от рыночных игроков.

В преддверии публикации наиважнейших данных с рынка труда в Америке, которые сначала будут представлены в эту среду цифрами от компании ADP, а затем уже и официальными значениями от Минтруда в пятницу, на торгах в Европе отмечается рост местных фондовых индексов. Главным движителем таких позитивных настроений по-прежнему является неувядающая тема старта снижения процентных ставок американским регулятором на заседании по денежно-кредитной политике в этом месяце.

Европейские рынки акций растут не только ожиданиями по Америке, но надеждами, что местные центральные банки будут более активно смягчать денежные политики после срезания ставок ФРС.

На валютном рынке Форекс доллар слабо снижается к корзине из основных валют, демонстрируя слабое снижение по индексу ICE на 0.1%, находясь в моменте на отметке 1.10.66.

Товарно-сырьевые рынки движутся разнонаправленно. Золото подрастает, а вот цены на сырую нефть немного снижаются в ожидании публикации данных по запасам нефти и нефтепродуктов в США.

Сегодня в центре внимания будет публикация значений индексов деловой активности в производственном секторе (PMI) от (ISM). Предполагается, что показатель в августе немного прибавил с 46.8 пункта до 47.5 пункта. В то же время индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) в прошлом месяце должен был, наоборот, снизиться с 49.6 пункта до 48.0 пункта.

Можно предположить, что если данные этих двух индикаторов не покажут какую-то заметную положительную динамику, а даже, возможно, негативную, то это только усилит ожидания снижения ставок ФРС в этом месяце. Такая реакция рынка связана с доминирующей в настоящий момент оценкой перспектив смягчения денежной политики. Рынок считает, что, чем хуже будут обстоять дела в национальной экономике, тем Федрезерв будет более решительно срезать процентные ставки. А это означает, что рисковые активы, акции компаний будут пользоваться спросом. Доллар, наоборот, будет находиться под прессингом, который, правда, не будет столь сильным из-за голубиных позиций ЕЦБ, Банка Англии и других мировых центральных банков, за исключением японского, в отношении своих нынешних уровней процентных ставок. В этой ситуации следует ожидать масштабного ралли на финансовых рынках.

Что можно ожидать сегодня на рынках?

Полагаю, что период консолидации продолжится, так как слишком много поставлено на карту. Возможно, слабые данные производственных показателей подтолкнут рынки акций к росту, а доллар к снижению, но говорить о каких-то заметных движениях, считаю, пока еще рано.

Прогноз дня:

EUR/USD

Пара торгуется выше уровня поддержки 1.1040. На нее оказывает давление сильное падение инфляции в еврозоне, что станет основанием для ЕЦБ еще раз срезать процентные ставки. На этой почве снижение пары ниже отметки 1.1040 может привести к ее падению к 1.0980.

XAU/USD

Цена на спотовое золото продолжает двигаться в диапазоне 2483.20-2529.00. Главной причиной повышательной тенденции остаются два основных фактора – геополитическая напряженность в мире и ожидание старта снижения ставок в Америке. Рост цены выше уровня 2502.20 может привести к росту к верхней границе диапазона 2529.00.